以退为进，教你如何发现潜在的市场拐点

准确预测市场底部和顶部并不是一件容易的任务，即使是最有经验的交易员和投资者。大多数情况下，预测市场是涨是跌都是对半开。

尽管某些情况会让我们产生倾向性，但这都不足以做出预测。

相反，思考的方式应该是：我如何才能发现市场的潜在拐点？与任何随机的市场数据相比，更有可能先于波动性或动量上升的点位。

可以把这比作21点中的算牌。

在好莱坞，它被描绘成古怪的天才们用来快速致富的伎俩。实际上，算牌很像交易。

大多数情况下，你都是带着轻微的正预期进行小赌注，直到牌面明显向有利于你的方向倾斜，这就是你开始大赌注的地方。

这正是大多数自由交易者所做的。

我们在每天的设置中做小的交易，直到AAA条件出现，风险和收益都显着提升了。

大多数情况下，这些AAA评级的条件发生在拐点或市场底部和顶部附近。

识别市场顶部和底部

趋势的打破

当然，并不是所有的市场顶部和底部都在趋势之内发生。但是，我认为在无趋势、区间波动的市场中找到持续盈利的机会更加困难。

价格大多是随机波动的，我们很难界定当前的市场行为。

如果假设我们只是在趋势点中寻找拐点，那么首先要做的就是寻找当前趋势的转折点。

每个交易者都有自己对趋势的定义。有些使用指标、趋势线、增长率等，区分趋势和非趋势的基本方法是一系列更高的高点和更低的低点(反之亦然)。

这是基本的模式。除此之外的一切都取决于个人偏好。



下面则是一个趋势突破的清晰案例。更高的低点已经被打破。说明趋势可能已经产生变化。



当然，更低的低点不可能是市场的顶部，毕竟这是一个低点。

然而，它告诉你，市场已经走弱，无法再维持这种趋势。这可以帮助您确定重要的拐点。

下面是标普500期货的真实案例。

大多数的例子看起来不会像这样(一旦趋势跌破就会出现巨大的下行势头)，但是这说明了当一个强大的趋势被破坏时可能会发生的连锁效应。



创建一个模式来分析趋势的每一个波动，你应该变得更激进还是减仓？你应该加入趋势还是开始寻找反趋势的交易？

把所处的位置与它当前的趋势联系起来是很重要的。要问的几个关键问题是：

在这一趋势中发生了多少次波动？

与趋势早期相比，最近的上涨幅度是更大还是更小？

在这一趋势中，波动幅度是大幅扩大了还是缩小了？

波动是指趋势移动中波动高点和低点的范围。



趋势的加速

一个趋势的加速往往是趋势的最后一轮波动，典型的特征是在成交量和情绪上的许多极端情况。

最明显、最相关的例子是2017年比特币的牛市。请注意，在趋势的后期，波动范围是如何显着扩大的，随后是一个恶性的回调，结束了趋势。

价格不仅打破了之前的低点，而且在随后的上涨中也没有创造新的高点。



这里有一个我们还不知道结果的例子。



这是怎么回事？

一个多月来，该股一直处于稳定而强劲的上升趋势，没有回调。

该股最近呈抛物线走势。

我们应该怎么思考呢？

首先，鉴于该股尚未出现任何类似回调的情况，它的走强可能会持续下去。

此外，这最后两根阳线是强势的光头阳线，意味着它们上影线，这表明市场几乎没有明显的回调。

这是另一个我们还不知道未来走势的例子。



这又是怎么回事？

该股处于短期上升趋势，最近突破了阻力位。

突破的K线是一根 “倒纺锤”，表示该股盘中达到一个显着高点，但受阻回落。

结合大多数突破失败的事实和突破后的弱势，有可能失败的突破交易在这里。

不过，只要没有类似破位的调整，交易者需要适当的跟随。可以查看前期的震荡区间，是否在目前的价格有明显的阻力位，否则，不太可能出现大的下行趋势。

适当的预测

对大多数交易者来说，预测顶部和底部的成功，是很难持续的，我们能做的只是轻仓去尝试，等待明确的信号，再进行进一步开仓。

这篇文章并不是关于那种无用的预测。

也不是关于试着在底部和顶部交易，更多的是关于识别市场条件，市场动态可能开始转变和创造非常有利的交易设置。

这些情况经常发生在极端的价格顶部和底部。而在这种极端环境下，预测的风险显然太高了，我们必须等市场的进一步验证。